某美式看跌期权标的资产现金为65美元，期权的执行价格为62美元，则期权费的合理范围在（) 。

【题目描述】

第 143 题由于近期整个股市行情不明朗，股价大起大落，难以判断行情走势，某投机者决定进行双向期权投机。在6月5日，某投资者以5点的权利金（每点250美元）买进一份9月份到期、执行价格为245点的标准普尔500股票指数美式看涨期权合约，同时以5点的权利金买进一份9月份到期、执行价格为245点的标准普尔500股票指数美式看跌期权合约。当前的现货指数为245点。6月20日，现货指数上涨至285点，看涨期权的权利金价格变为40点，看跌期权的权利金变为1点，该投资者可将两份期权合约同时平仓，则交易结果是（）美元。

【我的疑问】（如下，请求专家帮助解答）

A

A.随着执行价格的上升，买方期权的价值减小

B..随着标的资产市场价格上升，卖方期权的价值增大

C.如果买方期权在某一时间执行，则其收益(不考虑期权费)为标的资产市场价格与期权执行价格的差额

D.买方期权持有者的最大损失是零

A.美式看涨期权的最大价值小于欧式看涨期权的最大价值

B.欧式看跌期权的最大价值等于美式看跌期权的最大价值

C.美式看涨期权的最大价值大于欧式看涨期权的最大价值

D.欧式看跌期权的最大价值大于美式看跌期权的最大价值

A.看涨期权和美式期权的特征

B.看涨期权和欧式期权的特征

C.看跌期权和欧式期权的特征

D.看跌期权和美式期权的特征

A虚值期权

B实值期权

C零值期权

D平价期权

A.8元

B.10元

C.9元

D.11元

A.121010一般贸易

B.226000金融服务

C.724000因金融衍生工具交易引起的支出

D.无需申报

A.A.10

B.B.100

C.C.1000

D.D.10000

A.0.8

B.-0.2

C.0.2

D.-0.8

【题目描述】

某看跌期权执行价格为450美分/蒲式耳，权利金为22.5美分/蒲式耳，当标的物市场价格为135美分/蒲式耳时，该期权的时间价值为（）。

A．22.5美分/蒲式耳

B．7.5美分/蒲式耳

C．15美分/蒲式耳

D．0美分/蒲式耳

【我的疑问】（如下，请求专家帮助解答）

计算过程